FX兩三語

工商時報 　2009.08.19

雙元貨幣商品熱賣 央行嚴控

陳碧芬／台北報導

    　主管機關嚴管雙元貨幣投資（DUAL CURRENCY INVESTMENT，DCI），下重手！央行正式行文各銀行，要求自本周四(20日)起，銀行應要求進行雙元貨幣投資的每位客戶，都須在交易契約的風險告知欄上，親自簽署同意，且無論資金部位多少，每一筆，都要客戶親簽。

    　值得注意的是，據央行的統計，含雙元貨幣在內的純外幣衍生商品契約，6月金額首度突破2兆元，占貨幣總計數M2的比重，也首度站上7％以上。

    　這也是目前採取進行交易中錄音的新制後，另一套全新規定。但由於央行從發文、到要求上路時間僅7天，扣掉周末日，只剩5個上班日可進行準備，單各分行間的行文都來不及，「但如果不能準時實施，不就給金檢有充足的『抓包』理由？」國銀、外銀人士昨天不約為此提出抱怨。

    　銀行圈更擔心的是，原來以為10月間才要上路的「雙元貨幣投資需保本8成」新規定，現在已改由央行出頭，本周起就對市場嚴格控管，理由是該金融商品涉及外匯市場，央行為名正言順的主管機關，比金管會更早對業者進行約束。

    　根據央行指示，業者對雙元貨幣投資的交易契約，在客戶確認欄上，應要求客戶親自簽署：「本人已充份了解本商品之風險……」；這是現階段各銀行對客戶銷售雙元貨幣投資商品過程，在現場錄音外，再加一層的「客戶確認」，讓客戶了解投資外幣商品的風險。

    　銀行人士表示，雙元貨幣投資商品在外銀界，多是提供給專業投資人的限定商品，每筆交易金額至少2萬美元，多是手上已有外幣部位的存款戶在操作，有時還會限定特殊國籍不能購買，一旦熟悉此商品的客戶，對於交易時期、交易價位、交易幣別，都會與理財顧問詳細討論，再加上電話客服中心的交易錄音、再次宣告，過程已經相當繁複，對於熟客，實在不需要再加這一套親簽的條件。

    　外銀界不諱言，此項商品被國銀引進後，行員拿到一般櫃台上，像7-11賣茶葉蛋一樣，隨便向上門客戶推銷，多數國人在不懂的情況下買進，進而發生投資損失，才會造成近來金管會和央行聯手出擊管控的結果。